8 월 2025 년 Web3 체인의 데이터 해석 : 새로운 공공 체인은 Taifeng 기관의 높은 수준의 투자에서 금의 사용을 가속화

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체인의 생태 가속, 고주파 (HF)의 유지 보수 Solana에 의해 지배, Etherpo에 의해 높은 가치 위치의 통합, "강력의 힘"과 신흥 공공 체인의 밝기를 향해 금융 흐름의 진화, 링크의 일부와 L2의 압력에서 자금 인출。
2 억 달러 이상의 순 유입으로, 높은 가격과 기관적인 설정, ETA는 공개 체인의 심장에 계속, 신흥 공개 체인 금 상승과 함께, 폴리곤과 다른 사람들은 "힘"의 패턴에 대규모 금융 유출을 경험하고있다。
Bitcoin은 $ 124,000의 피크 후 느슨한 유입을 느낀다. 그러나 판매는 온화한이었다, 비용베이스는 고체였다, 비화 된 손실은 낮은 유지되었다, 그리고 전체 그림은 현재 턴백이 추세의 역동적 인 것보다 단계적 보정이었다。
Aave는 탈중앙화된 대출의 영역에서 계속 지배하고 DeFi의 전통적인 금융과의 중앙 위치를 강화하고 Horizon 플랫폼을 발사하여 기관 RWA 모기지 시장에 진입합니다。
BIO, V2 업그레이드 및 생태 확장과 함께, 급속하게 DeSci 트랙에 등장, 선구자의 양과 탠덤에서 상승하는 통화의 시장 가치, 체인에 돈의 급속한 흐름, 중앙 집중 과학 연구에 대한 지속적인 선도의 잠재력을 민주화。

Chain의 데이터 요약

체인의 활동 및 금융 흐름 개요

체인을 따라 금융 자원의 전반적인 흐름에 대한 분석 외에도 블록 체인 생태의 열 및 활동의 진정한 사용을 평가하기 위해 여러 주요 체인 활동 지표를 선택했습니다. 이 지표에는 일일 거래량, 일일 가스 비용, 활성 일일 주소 및 크로스 체인 브리지의 순 흐름, 사용자 행동, 네트워크 강도 및 자산 이동과 같은 여러 차원을 덮고 있습니다. 이 체인의 기본 데이터는 더 완전하게 인 플로우 및 아웃 플로우의 단순한 관측보다 공공 체인의 생태계의 근본적인 변화를 반영하고, 자본 흐름이 사용 및 사용자에 대한 실제 수요의 증가와 동반 여부를 결정하는 것을 돕고, 지속 가능한 개발을 위해 네트워크 기반을 식별합니다。

무역 양 분석: Etheleum은 지속적으로 높은 성장, Solana는 목록의 상단에

Artemis에 따르면, 31 8 월 2025로, Solana는 29 억 이상의 월간 턴오버에서 주류 체인의 상단에 안정적으로 유지되었으며, 강력한 상호 작용과 고주파 응용 구조를 보여주는 90 만 및 100 만 사이의 꾸준한 일일 회전율이 있습니다. 달 말에 약간의 변동에도 불구하고, 활동의 전체적인 수준은 다른 공중 사슬을 넘어, 그것의 생태 적이고 및 능률적인 건축의 이점을 반영하. 한국어

Etheum chain은 턴오버의 2 개월 이상 큰 수술을 보았으며 총 51.7 백만 건의 트랜잭션과 거의 4 년의 성장으로 주요 네트워크가 여전히 레이어 2 다이버의 컨텍스트에서 활성화된다는 사실을 반영했습니다. 개인 거래의 높은 가치에도 불구하고 가스 비용은 제약이 남아있는 사실, 전체 거래 구조는 견고하고 주요 네트워크의 연결은 2 지속적으로 성장합니다。

또한, DefiLlama 데이터에 따르면, 8 월 2025에서, Etherum 체인의 DEX 월 거래는 역사적인 기록을 업데이트 $ 140.1 억에 달했습니다. 현재 TVL은 $ 92.58 억이며, 2021 높이 미만의 17 %입니다. 트랜잭션 볼륨은 사용자 활동으로 탠덤에서 상승하고, 자금의 활용에 상당한 증가를 보여주고 정적 차단에서 더 빈번한 거래 및 유동성 응용 프로그램에 대한 사용자 행동의 이동, "TVL 리바운드보다 더 역동적 인"의 추세 구조와 함께. [요금]

전반적으로, Solana는 높은 빈도 상호 작용하고 높게 끈끈한 구조의 그것의 강한 성과를 계속해서 체인 무역 본을 지배하기 위하여 계속합니다; 기초는 꾸준한 이고, 층 2 캠프에 있는 무역 백본을 설치했습니다; 그리고 에테르 작업장은 동일한 형태에 있는 층 2를 가진 연속적인 고도 네트워크의 밑에 고전적인 공중 사슬의 탄력과 가치 나르는 수용량을 표시합니다. 체인 등급 생태는 "고주파 민간 체인"과 "낮은 주파수 높은 순 값 체인"간 구조 분리를 통해 추세를 가속합니다。

Active 주소 분석: Solana 리드, Etheum 혁신 높은

Artemis에 따르면, 31 8 월 2025로, Etheum은 하루 평균 약 54.43 백만 활성 인터넷 주소, 꾸준히 상승, 16 백만을 초과하는 월간 활성 주소의 총 수, 사용자 기반의 꾸준한 확장을 나타내는. [영업]

Solana는 매일 평균 3.58 백만의 활성 주소에서 절대 리더가되고, 매우 강력한 사용자 끈적한 및 고주파 (HF) 사용 장면 및 기본, 12.26 백만에서 두 번째, 기본 생태 건설 및 응용 프로그램의 놀라운 성공을 반영합니다。

전체적으로 Solana는 활성 주소 수준에서 절대 리드를 가지고 있으며, Etheum은 "Main Network + L2" 구조의 조합을 가진 더 완벽한 에코 인터랙티브 시스템을 형성하면서도 빠르게 떠오릅니다. 체인의 사용자 구조는 "고주파 사용자 체인"과 "가치 운송 체인"과 생태 위치가 명확하게 나뉩니다。

체인의 처리 수수료에서 수익 분석 : Etheum은 높은 가치 장면을 지배, Solana 잘 행동

Artemis에 따르면, 31 8 월 2025에 따르면, Etheum chain의 진행은 지난 달보다 약간 낮지만 약 $ 65 만 달러를 기록했지만 다른 공개 체인보다 훨씬 낮습니다. 한 달 동안 거의 $ 5 백만의 하루 피크가 있었고, 주요 네트워크 거래 열이 DEX 활성 및 새로운 프로젝트 배포에 의해 구동된다는 것을 나타냅니다. 레이어 2 네트워크는 많은 양의 일상 트래픽을 운반하지만, Etheum 주요 네트워크의 높은 가치 상호 작용 수요는 트랜잭션 수익에 대한 주요 지원을 형성하기 위해 계속. [4]

Solana, 다른 한편, 놀라운 안정성, 달 동안 처리 수수료의 꾸준한 움직임과 함께, 사이의 일일 소득 $1 백만 및 $1.5 백만, 그리고 Etheum보다 꾸준한 두 번째 높은 전반적인 성능. Solana HF micro-interactivity 메커니즘은 단위 처리 수수료가 매우 낮은 반면, 많은 트랜잭션은 여전히 HF 장면의 상업 기지가 성숙 한 사실을 강조하는 중요한 수익 볼륨을 지원합니다。

전반적으로, Etheum는 솔라나가 안정되고, 그것의 본래 생태학에서 높은 빈도 몬과 기초 꾸준히 증가하는 사슬 수익에서 단단히 지배적으로 남아 있습니다. "value-type 상호 작용"과 "frequency-substrate 상호 작용" 사이에 체인의 위치 및 개발과 일치하는 수수료의 수익 차원을 향한 성장 추세가 있습니다。

공개 체인의 금융 흐름 분석 : Polygon는 Taifeng에서 펀드의 가장 뜻깊은 흐름입니다

Artemis에 따르면, 그것은 이상의 순 유입을 기록 $2 억, 공공 체인의 상단에 계속, 기관 구성 및 생태 깊이의 관점에서 압도적 인 이점을 보여주는. Fed 's Dove Signals and Institutional Buyers가 운전하면 ETH는 $ 4,956의 높은 시장 가치를 580 억 달러로 기록했으며 ETF 관리는 $ 30.5 억을 능가했습니다. Bitmine은 한 달에 690,000 ETH를 구입하고 글로벌 공급의 거의 1 퍼센트를 차지하고 가장 큰 오픈 창고 회사에 도약하면서 ETH의 이중 값을 "현금 값 플러스 현금 흐름"으로 강조합니다. "6"

동시에, Robinwood 및 Ondo Finance 푸시 주식 거래와 함께 체인의 성장하는 사용이었다, 토지에 대한 USDC의 매달 전송 금액 $748.3 억, 및 DeFi Pendle의 TVL 파괴 $ 10 억, 규정 준수 금융 및 DeFi 인프라의 중앙 위치의 지속적인 통합을 민주화. [7]

ETA 외에도 WorldChain과 Solana는 각각 98.8 백만 달러와 72.7 백만 달러의 순 유입을 기록했으며 신흥적이고 성숙한 공공 체인이 매력적입니다. 대조적으로, Polygon PoS net outflows가 매달 1 억 달러를 초과 한 다양한 주류 공개 체인에서 상당한 재정적 인 흐름이있었습니다. Unichain과 Arbitrum은 각각 $ 490 백만 달러와 $ 230 만 달러의 순잉 흐름을 기록했으며, Base는 또한 $ 190 백만의 유출을 기록했으며 L2 및 열이있는 측면 체인의 시장 변동을 반영합니다。

전반적으로, 금융 흐름의 패턴은 "강력의 힘"이 될 경향이있다 – financing, Institutal 배포 및 생태 건설 측면에서 Taifung의 리더십에 의해 증폭, 세계 체인과 같은 신흥 공공 체인과 함께, Solana는 생태적 superheavy 효과를 통해 흡입을 계속; L2의 초기 히트 캡처의 일부와 sidelinks는 자금 인출하는 압력 아래, 시장 핫 스팟 전환 및 유동성 더 자주 재생。

Bitcoin 키 지표 분석

Bitcoin, 8 월에 $ 124,000의 역사적인 높은, 크게 상승 할 수 있습니다, 높은 수준의 충격과 단계로 이동하는 가격. 시장의 중앙 고정 자산으로, 체인 기반 구조 지표는 금융 행동과 시장 구조 조정의 깊이를 드러내는 다중 신호를 보냅니다. 자본의 흐름이 느리고 수요가 덜 역동적이지만, 체인과 투자자의 보유자에 따라 공급의 유통은 후속 추세를 판단하기위한 열쇠가되고있다。

현재 고수준 영역 사이 지원 논리와 위험 진화의 체계적인 평가를 위해, 이 종이는 3개의 핵심 사슬 지시자에 집중할 것입니다: 금융 접근 및 깨닫는 시장 가치 (Realized 모자 & 순수한 생산 변화), 수익성 조정된 현실화한 이익/Losss 및 비용 기초 및 위험 적출 수준 (Cost Basis 배급 & 관계되는 Unrealized Los). 이 교차점은 칩의 시장의 높은 배급, 금융 수용력 및 잠재적 위험의 더 명확한 그림을 제공하고 후속의 발달을 위한 앞으로 전망 사슬 시각을 제공합니다。

BTC 느리한 유입 및 높은 수요는 충분히 동기를 부여하지 않았습니다

Glassnode에 따르면, 역사적인 높은 $ 124,000을 초과 한 후, 비트 코인은 시장 가치의 꾸준한 증가를 달성했지만 자본 유출은 크게 느렸다. 3 월과 12 월 2024에 비해 역사적인 높이가 breached 때, 순 자본 흐름은 크게 확장, 현재 라운드의 녹색 자본 유출의 피크는 이전 수준보다 잘되었다. 이 제안, 심지어 새로운 가격, 시장의 새로운 자본의 상당한 흐름이되지 않았다, 그리고 투자자 '위험은 높은 장소를 입력하는 것은 크게 약화되었다, 충분한 수요 역학과 상대적으로 약한 재정 지원을 반영. [AG/CC]

동시에, 순은 변동 (Voltility Adjusted Net Realized Profit/Loss, 7d)에 대한 조정 후 이익을 실현하고 손실은 Bitcoin (ATH)의 역사적인 높이에서 상당한 이익을 동반하는 경향이있다. 그러나 8 월 2025에서 $ 124,000의 돌파구 동안 시장은 비교적 역동적으로 이익을 얻었으며, 두 개의 이전 ATHs의 극한 수준에 도달하지 못했습니다. [9] ·

이 단계에서 투자자는 현재 사업과 더 강력한 시장 구조에서 더 가벼운 판매 압력과 더불어 더 러쉬보다 더 많이 보유 할 수 있습니다. 전반적으로, 단기 유입은 더 운동을 제한하는 동안, 더 낮은 이익 먹는 압력은 시장의 고도를 유지하기 위하여 돕습니다 s convulsion는 오히려 급속하게 깊은 에코로 뛰기 보다는 오히려。

BTC는 매우 무거운 비용 기반을 가지고 있으며 중요한 지원 영역은 견고합니다

Glassnode 데이터에 따르면 BTC 's cost-base Distribution heat은 93,000 & ndash에서 그 것을 보여주기 위해 노력합니다. 12 월 2024 이후로 축적 된 $110,000의 공급 집중 영역은 현재 시장의 중요한 지원 영역이 점차적으로되었습니다. 최근 가격은 미국 $ 124,000의 높은에서 떨어졌지만, 전체는 여전히 강력한 릴레이를 나타내는이 공급 벨트에서 작동합니다. 10월

동시에, $110,000의 과잉에 공급의 상대적 인 무서운은 "empty belts"를 만들었습니다. 가격은 안정적인 지원 또는 압력이 부족하므로 휘발성이 더 많습니다. 현재 상황은 약 US $ 111,000을 거두고 있으며, 계속하면 아래 고체 비용베이스는 지원을 제공 할 수 있습니다. 유지되면 지역 내 시장 자금의 지속적인 strangulation을 나타내고 후속 반동을위한 기초를 놓습니다. 전반적으로, 열은 93,000 & ndash 사이의 공급 및 잠재적 인 바닥 효과의 BTC 's 농도를 강조하는 것을 추구합니다. 또한 현재 시장 's 중요한 지원 마진을 공개하면서 110,000 지구。

거래 BTC 낮은 및 제한된 시장 압력 유지

Glassnode 데이터에 따르면, BTC의 상대적 비화 된 손실 지표 (Relative Unrealized Los)는 2023 년 Bear City에서 크게 상승하여 투자자들에게 상당한 손실 압력을 반영합니다. 그러나 2023 년 말부터 지표가 빠른 뒤로 되었고 2024 년에서 2025 년까지 낮아졌습니다. 한국어

역사적인 사이클에 비해 상대적 비화 손실의 현재 수준은 0.5 퍼센트에 불과합니다. 이는 2018 & ndash의 극단적 인 가치 아래입니다. 2020 년 2022 & ndash; 2023 년 Bear City에서 30 퍼센트 이상. 이것은 BTC가 최근 $ 124,000의 높은에서 반환되고 단기 홀더는 증가 된 손실이 있음을 의미합니다. 전체 시장은 심각한 압력에서 없었습니다. 전반적으로 지표는 시장이 현재 과거에 하나와 유사한 극단적 인 공황의 기간을 입력하지 않으며 투자자 구조는 건강하게 남아 있음을 보여줍니다. 다른 말에서, 현재 리콜은 추세 반전 보다는 증가의 과정에 있는 단계적인 개정 같이 입니다。

핫 프로젝트 및 토큰 동적

Chain data show that funding and users are going to 생태 농도 with interactive base and depth of application, and project with subject issues and technical innovation are become a new focus of capital Pursuit. 이 종이는 최근 과거에 놀라운 성능을 보여준 인기 프로젝트와 토큰에 초점을 맞출 것이며 그 뒤에 논리와 잠재적 인 영향을 분석 할 것입니다。

핫 프로젝트 데이터 개요

이름 *

Aave는 기존의 금융 중개인을 제거하고 사용자가 직접 거래 할 수 있도록 스마트 계약 기술을 사용하는 분산 형 대출 플랫폼입니다. 이 플랫폼은 혁신적인 대출 제품에 잘 알려져 있으며 여러 암호화 통화를 지원하며 효율성을 개선하기 위해 두 번째 계층의 솔루션을 사용합니다. Aave ' s 작업 메커니즘에는 모기지 및 번개 대출이 포함되어 있으며 보안 모듈과 함께 금융 손실로부터 계약을 보호합니다. Aave V4는 획일한 유동성 층과 같은 새로운 특징을 소개할 것입니다, vague 관심사 비율 통제 기능, 그리고 Aave 네트워크의 제안은 Aave V4의 비용과 통합을 위한 GHO의 사용을 포함하여 신청 사슬로 다수 기능을 실행할 수 있습니다。

DefiLlama에 따르면, 탈중앙화된 대출 계약 Aave (TVL)의 총 잠금 값은 $ 41.1 억을 초과했으며, 높은 기록. [12] 그 날짜에 걸친 $ 28.9 억이 계산에 포함 된 경우, Aave 's 총 펀드는 $ 70 억 이상 될 것입니다, 이는 37 개의 주요 은행 (1.7 퍼센트 위). Aave의 설립자 인 Stani Kulechov는 Aave가 Fed에 의존하지 않는 수입 소스와 기관을 제공 할 수있는 개방 금융 네트워크라고 말했으며 DeFi의 전통적인 금융 시스템에 구조적 대안을 강조합니다. 현재 Aave는 시장 TVL의 약 50 퍼센트를 마스터하는 DeFi 대출을 계속하고 있으며, 거의 6 배의 Morpho의 크기, 두 번째로 큰 경쟁자, 보안 및 안정성을 위해 사용자 및 기관 자금의 높은 농도를 반영합니다。

Aave Labs는 최근에 새로운 플랫폼을 출시했습니다. Horizon은 대출 시설로 기관 투자자를 제공하는 것을 목표로 실제 세계 자산 (RWAs)의 수익화에 대한 담보로 안정적인 통화를 확보합니다. 선의 시작에, 자격이 된 기관은 국가 채권, 암호화 통화 보유 자금 등, USDC, RLUSD 및 GHO와 같은 안정적인 동전을 빌리는 것과 같은 토큰화 된 자산을 사용할 수 있습니다. 지원하는 첫 번째 자산은 Superstate Short-Term United States Debt Fund, Circle Gain Fund 및 Janus Henderson Monetization 제품을 Centrifuge에서 출시했습니다. [14]

Horizon의 출시는 Aave의 기관 수준에서 RWA 금융 시장의 가속을 표시했습니다. 공공 채무와 같은 전통적인 금융 자산을 도입함으로써, DeFi에 대한 담보로, Aave는 유동성과 수익 관리 도구를 제공하면서 안정적인 통화의 유통 및 사용을 확장했습니다. 이 뿐만 아니라 안정적인 통화와 RWA 시장의 수요와 유동성을 높일뿐만 아니라 DeFi 및 TradFi의 통합을 촉진합니다。

결론에, 뿐만 아니라 Aave는 탈중앙화된 대출에 있는 그것의 주요한 위치를, 그러나 기관 서비스에 있는 그것의 지속적인 혁신은 또한 명확한 전략적인 통찰력을 보여줍니다. 규정 준수 경로가 명확하고 측면 자산의 범위가 확장되고, Horizon은 DeFi에 중요한 항목 포인트가 될 것으로 예상되며, Aave 's centrality를 글로벌 금융 아키텍처로 강화할 수 있습니다。

제품정보

2025년 8월 20일에서는 활동과 금융 흐름의 체인 구조가 계속되어, 솔라나(Solipana)는 29억 개 이상의 월 거래량을 가진 거래 목록의 최고로, 고주파 상호 작용 지배를 표시하고, 주요 네트워크가 볼륨으로 성장하고 있는 동안, ETA는 비용과 펀드의 순잉 흐름에 대한 길을 계속하고, 고가치 상호 작용하는 장면과 기관 배포에 핵심 위치를 통합합니다. 기초는 상승에, 수백만에 의해 끊는 활동적인 주소와 더불어, 그리고 계속 층 2 캠프에 있는 그것의 영향력을 확장합니다. 금융 프론트에서 한 달에 2 억 달러 이상의 순 유입이 기록 된 Taifah에서 ETH의 이중 높은 가격과 ETF 관리 규모로, WorldChain과 Solana가 금 입구의 상단에 기록되었습니다. Polygon, Unichain 및 L2의 반대는 기금을 인출하기 위해 압력을 가하고 체인은 "힘"방향으로 더 진화했습니다。

비트 코인과 관련하여, 체인 지표는 높은 수준의 충격 아래 강력한 구조를 보여줍니다, inflows 느리게, 하지만 상대적으로 저압 및 제한된 시장 압력을 산출; 비용베이스 93,000 & ndash; 강한 지원 $110,000, 키 벨트를 파괴하지 않는 단기 반전; 그리고 낮은 성능, 제한된 전반적인 압력. 전반적으로, 조정의 현재 둥근은 자연에서 점차적으로, 추세 반전 보다는 오히려, 증가를 계속하기를 위한 구조상 기초는 고도 충격이 소화한 후에 남아 있습니다。

프로젝트 핫스팟의 관점에서, Aave 및 Bio Protocol은 현재 초점입니다. DeFi의 대출 리더로서, Aave, TVL은 $ 70 억 이상의 전반적인 펀드와 함께 $ 41.1 억을 끊었으며 Aave V4 및 Horizon 플랫폼을 통해 RWA 모기지 및 기관 서비스의 레이아웃을 가속화하여 DeFi 및 TradFi의 통합에 대한 위치를 강화했습니다. Bio Protocol은 V2의 프로모션을 통해 일주일에 $ 200 백만의 시장 가치를 두 배로 늘리고 주당 200 %의 가격으로 증가시키고 Bio Copilot을 과학적 성장을 입증 할 계획입니다。

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참고 사항:

예술,https://app.artemisanalytics.com/chains.com/app.artemisanalytics.com/

DefiLlama, 그리스,https://defillama.com/chain/etherum?activeAddresses=false& tvl=false& groupBy=monthly& dexsVolume=true

예술,https://app.artemisanalytics.com/chains.com/app.artemisanalytics.com/

4. 삽화,https://app.artemisanalytics.com/chains.com/app.artemisanalytics.com/

예술,https://app.artemisanalytics.com/ 플로

코인Gecko,https://www.coingecko.com/ko/treaties/othereum.com/ko/en/treaties/othereum

7. DefiLlama,https://defillama.com/protocol/펜들

글 탐색,https://studio.glassnode.com/charts/ba1ec93d-85f4-41fe-5606-798a2f30013a?a=BTC

9. 명세 글 탐색,https://studio.glassnode.com/charts/22ef95fa-bed1-4a18-5e56-a74093870d1a?a=BTC

글 탐색,https://studio.glassnode.com/charts/indicators.CostBasisDistributionHeatmap?a=BTC& mScl=log& pScl=log&period=1y&resolution=24h&s=1727519376&u=175666400&zoom=