Cuộc chiến tiếp theo trong thanh toán bằng tiền điện tử không chỉ là stablecoin mà còn là thanh toán quyền riêng tư

Tác giả: Luật sư Shao Jiaio, Dịch vụ pháp lý chuỗi khối Mankiw

Gần đây, Vitalik Buterin Giới thiệu về ZK Thanh toán (thanh toán không có kiến thức) Một nhóm thảo luận đã thu hút rất nhiều sự chú ý trong giới thanh toán tiền điện tử. Một trong những câu nói rất sinh động:Việc thanh toán blockchain ngày nay về cơ bản có đặc điểm "ngôi nhà kính". Nó đủ minh bạch để mọi giao dịch đều có thể được xác minh; mà còn vì quá minh bạch nên số dư, lịch sử giao dịch, đường dẫn quỹ và hồ sơ cuộc gọi dịch vụ của người dùng đều có thể bị theo dõi bởi các nhà quan sát bên ngoài trong một thời gian dài.

Đối với DeFi, đây có thể là một cơ chế tin cậy; nhưng đối với thanh toán thương mại thực tế, nó có thể là trở ngại về mặt tâm lý và hoạt động. Doanh nghiệp sẽ không muốn các mối quan hệ với nhà cung cấp, tần suất thanh toán và trạng thái dòng tiền bị lộ trên chuỗi công khai; người dùng cá nhân cũng không muốn thói quen tiêu dùng, cấu trúc tài sản, AI Agent Bản ghi cuộc gọi dần dần được người khác đánh vần thông qua các mối quan hệ địa chỉ.

Vì vậy, cuộc thảo luận gần đây của Vitalik về tầm quan trọng của ZK Payments không chỉ là một khái niệm kỹ thuật khác mà còn là lời nhắc nhở đối với ngành thanh toán tiền điện tử: nếu thanh toán theo chuỗi được áp dụng trên quy mô lớn, chúng không chỉ giải quyết được các vấn đề “thanh toán bằng tiền tệ ổn định” và “thanh toán chi phí thấp”, mà còn giải quyết được vấn đề ở cấp độ thấp hơn——Cách hoàn tất thanh toán mà không cần sống trong nhà kính. Đây là điều thực sự đáng chú ý về tin tức này.

Trong vài năm qua, từ khóa hot nhất trong thanh toán bằng tiền điện tử là stablecoin. Nhưng nếu chúng ta tiếp tục mong đợi, cuộc chiến tiếp theo trong thanh toán bằng tiền điện tử có thể không chỉ là stablecoin mà còn là thanh toán quyền riêng tư.

Thanh toán bằng tiền điện tử hiện đang rất nóng, nhưng hầu hết các dự án vẫn mắc kẹt ở vấn đề cấp độ đầu tiên

Trong vài năm qua, câu chuyện dễ kể nhất về thanh toán bằng tiền điện tử là stablecoin. Thanh toán xuyên biên giới, thanh toán cho người bán, Tiền gửi và rút tiền trên Web3, bộ sưu tập độc lập, B2B Đối với thanh toán thương mại quốc tế, stablecoin cung cấp một bộ công cụ lưu chuyển vốn toàn cầu nhanh hơn, rẻ hơn và nhiều hơn so với thống ngân hàng truyền thống.

Vì vậy, hiện nay nhiều dự án thanh toán tiền điện tử nói chuyện với thế giới bên ngoài, về cơ bản tập trung vào một số câu hỏi: Những loại tiền ổn định nào được hỗ trợ? Mất bao lâu để nhận được tiền? Phí xử lý là bao nhiêu? Nó có thể được đổi thành tiền hợp pháp của địa phương không? Tôi có thể đón thương gia không? Tôi có thể kết nối thẻ ngân hàng, thẻ ảo, nhận hóa đơn, chuyển tiền và đổi tiền không?

Những điều này rất quan trọng nhưng chúng giải quyết được lớp thanh toán đầu tiên:Có thể thanh toán không, thanh toán như thế nào, nhanh hay không và chi phí có thấp hay không.

Vấn đề là khi thanh toán bằng tiền điện tử thực sự bắt đầu tham gia vào nhiều tình huống kinh doanh thực tế hơn, thì chỉ giải quyết lớp này là chưa đủ. Bởi việc thanh toán của doanh nghiệp không chỉ đơn giản là “chuyển một khoản tiền”. Đằng sau mỗi khoản thanh toán có thể có mối quan hệ tương ứng với nhà cung cấp, cơ cấu khách hàng, tần suất mua sắm, quy mô kinh doanh, trạng thái dòng tiền, cách bố trí thị trường và thậm chí cả các hành động chiến lược.

Trong thế giới DeFi, tính minh bạch trên chuỗi là một cơ chế tin cậy; nhưng trong thế giới thanh toán doanh nghiệp, tính minh bạch quá mức có thể là một rủi ro kinh doanh. Nếu một công ty sử dụng địa chỉ trực tuyến để thanh toán cho nhà cung cấp trong một thời gian dài, những người quan sát bên ngoài có thể biết công ty đó hợp tác với nhà cung cấp dịch vụ nào thông qua mối quan hệ địa chỉ; thấy sự thay đổi về quy mô kinh doanh thông qua tần suất thanh toán; xem nó đang mở rộng thị trường nào thông qua dòng vốn; và thậm chí suy ra áp lực tài chính của nó thông qua những thay đổi trong số dư.

Đối với người dùng cá nhân, tính minh bạch trên chuỗi không hoàn toàn vô hại. Mặc dù địa chỉ không phải là số ID, miễn là nó giao nhau với các tài khoản trao đổi, thông tin đăng nhập ví, NFT, danh tính xã hội và hồ sơ sử dụng DApp, cái gọi là "ẩn danh giả" có thể dễ dàng bị xâm nhập.

Vì vậy, nếu thanh toán bằng tiền điện tử chỉ ở mức "chuyển khoản trên chuỗi nhanh hơn và rẻ hơn", thì nó chưa thực sự bước vào giai đoạn thanh toán thương mại trưởng thành. Việc kết thúc thanh toán không phải là giao dịch chuyển tiền thành công mà là dòng tiền được hoàn thành một cách an toàn, tuân thủ và có thể kiểm soát được.

AI Agent Nó sẽ khuếch đại hoàn toàn vấn đề về quyền riêng tư thanh toán

Hình trên là từ ảnh chụp màn hình trang web chính thức của cryptobriefing

Tại sao lần này Vitalik lại kết hợp cụ thể ZK Payments và AI Agent? Cùng nhau nói chuyện về nó nhé? Bởi vì AI Agent không phải là người dùng bình thường.

Người dùng thông thường thanh toán với tần suất hạn chế và các tình huống hạn chế, đồng thời nhiều hành vi là rời rạc. Nhưng AI Agent thì khác. Các đại lý trong tương lai có thể gọi mô hình, mua dữ liệu, đăng ký công cụ, trả phí API, thực hiện các tác vụ tự động và hoàn thành các khoản thanh toán vi mô thay mặt cho người dùng. Nói cách khác, AI Agent không chỉ “chat” được mà còn tiêu tiền cho con người.

Khi Đại lý bắt đầu chi tiền thay mặt cho người khác, việc thanh toán sẽ trở thành hành vi có tần suất cao, tự động và liên tục. Nếu những hành vi này bị ràng buộc vào cùng một địa chỉ, cùng một chứng chỉ và cùng một danh tính trên chuỗi trong một thời gian dài, thì những người quan sát bên ngoài không nhất thiết phải biết địa chỉ đó là ai. Miễn là họ phân tích đối tượng gọi, tần suất gọi, số tiền thanh toán và kiểu thời gian, thì có thể khôi phục chân dung người dùng đằng sau nó.

Ví dụ: Tác nhân AI thường xuyên gọi một cơ sở dữ liệu nhất định, một công cụ kiểm tra mã nhất định, một giao diện chiến lược giao dịch nhất định và một dịch vụ phân tích trên chuỗi nhất định mỗi ngày. Ngay cả khi địa chỉ thanh toán không phải là tên thật, bản thân hành vi lâu dài có thể tiết lộ thông tin.

Đây là rủi ro mà Vitalik đã nói: danh tính giả ẩn danh dai dẳng, sẽ dần mất đi quyền riêng tư trong các tình huống AI. Các báo cáo liên quan đề cập rằng ý tưởng của ZK API là tách biệt từng yêu cầu để nhà cung cấp dịch vụ có thể biết rằng “cuộc gọi này đã được thanh toán và không phải là yêu cầu spam”, nhưng không cần biết rằng mỗi yêu cầu đều đến từ cùng một danh tính có thể theo dõi bền vững.

Sự cố này sẽ ảnh hưởng lớn đến ngành thanh toán trong tương lai. Trước đây, khi thảo luận về quyền riêng tư thanh toán, chúng tôi thường đề cập đến quyền riêng tư chuyển tiền cá nhân và quyền riêng tư địa chỉ trên chuỗi. Nhưng sau sự xuất hiện của Tác nhân AI, quyền riêng tư thanh toán sẽ trở thành một vấn đề phức tạp hơn:Vấn đề không phải là liệu một giao dịch có nên bị ẩn hay không, mà là hành vi liên tục của máy có thể được lập hồ sơ hay không.

Các khoản thanh toán trên chuỗi thực sự có tần suất cao trong tương lai có thể không nhất thiết là chuyển khoản giữa mọi người mà có thể là Đại lý và API, Đại lý và nhà cung cấp dịch vụ, Đại lý. giữa các đại lý. Tại thời điểm này, quyền riêng tư sẽ không còn là ưu tiên của một số chuyên gia mà sẽ trở thành một yêu cầu cơ sở hạ tầng trong kỷ nguyên thanh toán bằng máy.

ZK Payments không phải là "thanh toán ẩn danh", mà là "có thể xác minh nhưng không trần trụi"

Có một điều cần phải làm rõ ở đây:ZK Thanh toán không thể được hiểu đơn giản là "thanh toán ẩn danh". Nếu một bên dự án đóng gói nó là "không thể theo dõi", "hoàn toàn ẩn danh" và "tránh sự giám sát", về cơ bản thì họ đang tự đẩy mình vào khu vực có rủi ro cao. Đặc biệt trong môi trường pháp lý toàn cầu ngày nay, bất kỳ hoạt động kinh doanh nào liên quan đến thanh toán, stablecoin, ví, trao đổi tiền tệ, gửi và rút tiền sẽ rất nguy hiểm nếu hướng quảng bá trở nên “vô hình trước sự giám sát”.

Giá trị thực của ZK Payments không phải là các giao dịch biến mất mà là các giao dịch đó vẫn có thể được xác minh mà không tiết lộ tất cả thông tin. Nói cách khác, không phải là “không ai có thể biết” mà là “không phải ai cũng nên biết”.

Ví dụ: liệu thanh toán đã được hoàn tất hay chưa;">Ví dụ: liệu thanh toán đã được hoàn tất hay chưa; liệu người dùng có đủ tín dụng hay không có thể được chứng minh; một API Liệu cuộc gọi đã được thanh toán hay chưa có thể được xác nhận; liệu giao dịch có tuân thủ các quy tắc nhất định có thể được xác minh thông qua cơ chế chứng nhận hay không; trong các trường hợp tuân thủ cụ thể, người dùng cũng có thể tiết lộ có chọn lọc cho các bên được ủy quyền.

Nhưng đồng thời, người dùng không phải tiết lộ toàn bộ số dư, lịch sử giao dịch hoàn chỉnh, hồ sơ cuộc gọi dịch vụ hoàn chỉnh và mối quan hệ nhận dạng hoàn chỉnh với chuỗi công khai. Các báo cáo liên quan cũng đề cập rằng các hướng mà Vitalik thảo luận bao gồm thông qua Hei,sans-serif;">Bằng chứng không có kiến ​​thức thúc đẩy thanh toán bằng tiền điện tử từ "giả ẩn danh" sang "quyền riêng tư theo mặc định", cho phép người dùng hoàn tất xác minh thanh toán mà không tiết lộ số dư đầy đủ và lịch sử giao dịch.

Đây không giống như một "đồng tiền riêng tư" theo nghĩa truyền thống. Đồng tiền riêng tư dễ được hiểu dễ dàng hơn bởi sự giám sát như là sự lưu thông ẩn danh của chính tài sản; ZK Payments giống một bộ cơ chế xác minh và bảo vệ quyền riêng tư trong quá trình thanh toán. Nó tập trung vào: cách xác nhận giao dịch, cách tiết lộ thông tin ở mức tối thiểu và cách các bên tuân thủ nhận được chứng nhận khi cần thiết, thay vì hiển thị tất cả dữ liệu trên toàn bộ mạng theo mặc định

Đây là nơi nó thực sự đáng được chú ý. Thanh toán bảo mật tốt không phải là vô hình đối với mọi người, nhưng vô hình đối với những người không nên xem nó, để những người nên xác minh vẫn có thể xác minh.

Các khoản thanh toán mã hóa cấp doanh nghiệp khó có thể chấp nhận "sự minh bạch rõ ràng" trong một thời gian dài

Nếu người dùng cá nhân vẫn có thể chấp nhận một mức độ minh bạch nhất định trên chuỗi, thì người dùng doanh nghiệp sẽ nhạy cảm hơn nhiều với vấn đề này. Có một yêu cầu cơ bản đối với thanh toán của công ty: cho đối tác biết những gì nên biết; những gì ngân hàng, kiểm toán viên và cơ quan quản lý nên biết nên được tiết lộ trong phạm vi cần thiết; nhưng những gì thị trường, đối thủ cạnh tranh hoặc các bên thứ ba không liên quan không được tiết lộ trong sổ cái công khai. Đây không phải là sự tự phụ của công ty mà là lẽ thường tình của doanh nghiệp. họ phông chữ: PingFang SC,Helvetica Neue,Helvetica,Arial,Hiragino Sans GB,Heiti SC,Microsoft YaHei,WenQuanYi Micro Hei,sans-serif;">Một nền tảng để thu và thanh toán toàn cầu, nếu nó phục vụ B. Đối với khách hàng doanh nghiệp cuối cùng, chúng ta không chỉ nên xem xét liệu tiền đã đến hay chưa mà còn xem xét liệu đường dẫn vốn, đối tác, quy mô kinh doanh và quy tắc thanh toán của khách hàng có bị lộ quá mức hay không.

Đối với một nền tảng thu thanh toán từ người bán stablecoin, nếu trạng thái thanh toán trên chuỗi của tất cả người bán có thể dễ dàng được theo dõi bằng các công cụ bên ngoài, thì bản thân nó sẽ là một lỗ hổng sản phẩm đối với một số khách hàng có giá trị cao.

Một ví hoặc cổng thanh toán cho Đại lý AI, nếu mọi cuộc gọi mô hình, mọi API. Vì việc mua hàng và khấu trừ đăng ký có thể được liên kết với nhau trong một thời gian dài nên nó cũng sẽ gặp phải các vấn đề về niềm tin khi đối mặt với khách hàng doanh nghiệp trong tương lai.

Đây là lý do tại sao tôi tin rằng điểm cạnh tranh của ngành thanh toán tiền điện tử sẽ dần lùi lại.

Giai đoạn đầu tiên là liệu loại tiền tệ ổn định có thể được kết nối hay không.

Giai đoạn thứ hai là liệu có các kênh tiền tệ hợp pháp, mạng lưới thương mại, khả năng gửi và rút tiền cũng như giấy phép tuân thủ hay không.

Giai đoạn thứ ba sẽ tập trung vào các khả năng sâu hơn: bảo vệ quyền riêng tư, tiết lộ có chọn lọc, kiểm soát rủi ro, chứng nhận kiểm toán, giao diện tuân thủ và quản lý quỹ cấp doanh nghiệp.

Nhiều dự án ngày nay vẫn đang nói về "Chúng tôi hỗ trợ USDT/USDC "Biên lai và thanh toán" "Chúng tôi có thể thanh toán xuyên biên giới" "Chúng tôi có thẻ ảo" "Chúng tôi có thể thực hiện các kênh OTC". Tất nhiên vẫn còn thị trường cho những sản phẩm này, nhưng ngưỡng sẽ ngày càng rõ ràng và sự khác biệt sẽ ngày càng khó khăn. Trong tương lai, bất cứ ai có thể giải quyết quyền riêng tư thanh toán của doanh nghiệp và đại lý trong khuôn khổ tuân thủ sẽ có thể thiết lập các lợi thế cơ sở hạ tầng mới.

Tiền tệ ổn định là tài sản thanh toán, ZK Thanh toán giống như một lớp bảo mật thanh toán. Phần trước đề cập đến cách thanh toán và phần sau đề cập đến cách thanh toán hợp lý.

Ranh giới thực sự của việc tuân thủ: bảo vệ quyền riêng tư không bằng việc chống lại sự giám sát

Từ góc độ tuân thủ pháp luật, loại chỉ đạo này dễ bị hiểu sai nhất và dễ bị các bên dự án xuyên tạc nhất. Khi nhiều dự án Web3 nghe thấy "thanh toán quyền riêng tư", phản ứng đầu tiên của họ là tiếp thị "ẩn danh", "không thể truy cập" và "bảo vệ người dùng khỏi bị phát hiện". Biểu thức này về cơ bản đã lỗi thời ngày nay và thậm chí có thể nói là rất nguy hiểm.

Điều mà các nhà quản lý toàn cầu quan tâm nhất trong lĩnh vực thanh toán không phải là liệu bạn có sử dụng công nghệ mới hay không mà là liệu hệ thống của bạn có bị suy yếu hay không. Các nghĩa vụ cơ bản như AML/CFT (chống rửa tiền và chống rửa tiền) chống tài trợ khủng bố), sàng lọc các biện pháp trừng phạt, giám sát giao dịch, thẩm định khách hàng và báo cáo giao dịch đáng ngờ.

Nếu ZK Payments Dự án cuối cùng dẫn đến việc nền tảng không thể xác định khách hàng, xác định các giao dịch có rủi ro cao, đáp ứng các yêu cầu pháp lý, đóng băng hoặc chặn các khoản tiền đáng ngờ, gây khó khăn cho nó được hệ thống tài chính chính thống chấp nhận.

Nhưng mặt khác, nếu ZK Payments được thiết kế dưới dạng cơ sở hạ tầng "tuân thủ quyền riêng tư" thì logic hoàn toàn khác. Nó có thể phục vụ việc bảo vệ bí mật thương mại của doanh nghiệp, giảm phơi nhiễm dữ liệu trên chuỗi công khai, hỗ trợ tiết lộ có chọn lọc, cung cấp chứng nhận được ủy quyền cho kiểm toán viên, cơ quan quản lý và các bên thực thi pháp luật khi cần thiết và cũng có thể được kết hợp với KYC, sàng lọc trừng phạt và hệ thống giám sát giao dịch.

Quy định về bản chất không nhất thiết là chống lại quyền riêng tư. Điều mà cơ quan giám sát thực sự phản đối là sự mất kiểm soát. Người dùng không nhất thiết phải ẩn danh hoàn toàn. Trong hầu hết các tình huống kinh doanh thực tế, điều người dùng cần là tính bảo mật hợp lý, tiết lộ ở mức tối thiểu, tiết lộ được phép và sự tuân thủ có thể chứng minh được.

Hướng phát triển hoàn thiện của thanh toán bằng tiền điện tử trong tương lai rất có thể không phải là lựa chọn giữa "hoàn toàn minh bạch" và "ẩn danh hoàn toàn", mà là thiết lập sự cân bằng mới giữa quyền riêng tư, xác minh và tuân thủ. Đây cũng là điều mà các bên tham gia dự án phải chú ý khi thể hiện ra bên ngoài. Chúng ta có thể nói về bảo vệ quyền riêng tư, bảo vệ thông tin nhạy cảm về mặt thương mại, giảm thiểu dữ liệu trên chuỗi, tiết lộ có chọn lọc, tuân thủ có thể kiểm chứng và bảo mật thanh toán cấp doanh nghiệp. Nhưng đừng nói về các khoản thanh toán ẩn danh, không thể theo dõi, tránh bị giám sát và che giấu nguồn tiền. Sự khác biệt ở đây không chỉ nằm ở cách diễn đạt mà còn ở số phận tuân thủ của toàn bộ doanh nghiệp.

Khi thanh toán được mã hóa thực sự trở thành xu hướng phổ biến, thanh toán về quyền riêng tư chắc chắn sẽ bù đắp cho những sai sót

Trong vài năm qua, stablecoin đã thực hiện thanh toán bằng tiền điện tử rất nhiều bước tiến lớn về phía trước. Nó khiến nhiều người lần đầu tiên nhận ra rằng blockchain không chỉ là một công cụ để đầu cơ tiền tệ mà còn có thể trở thành một phần của mạng lưới lưu thông vốn toàn cầu. Đặc biệt trong lĩnh vực thu và thanh toán xuyên biên giới, thanh toán cho người bán, kinh doanh ở nước ngoài và dòng vốn nền tảng Web3, stablecoin không còn chỉ là một khái niệm mà là một công cụ sản xuất thực sự.

Nhưng stablecoin giải quyết được các vấn đề về lớp tài sản, không phải tất cả các vấn đề về trải nghiệm thanh toán và quản trị thanh toán. Khi thanh toán mã hóa xâm nhập vào bối cảnh doanh nghiệp, nó phải giải quyết được vấn đề bảo vệ bí mật thương mại; khi thanh toán được mã hóa vào bối cảnh Tác nhân AI, nó phải giải quyết vấn đề lập hồ sơ hành vi của máy; khi thanh toán mã hóa bước vào bối cảnh tài chính chính thống, nó phải giải quyết vấn đề tuân thủ và xác minh; khi thanh toán được mã hóa xâm nhập vào môi trường chuỗi công cộng, nó phải giải quyết vấn đề để lộ quá nhiều dữ liệu trên chuỗi.

Vì vậy, ZK Payments không phải là một điểm nóng công nghệ biệt lập. Điều nó thực sự thể hiện là sự thay đổi hướng đi của giai đoạn tiếp theo của thanh toán bằng tiền điện tử: từ “thanh toán có thể được thực hiện trên chuỗi” sang “thanh toán có thể được thực hiện trên chuỗi một cách an toàn, tuân thủ và riêng tư”.

Khi chúng ta nói về thanh toán bằng tiền điện tử ngày nay, mọi người đều có xu hướng tập trung vào stablecoin. Điều này là hợp lý vì stablecoin hiện là loại tiền điện tử trưởng thành và có khả năng thương mại hóa cao nhất. Nhưng nếu chỉ tập trung vào stablecoin thì bạn rất dễ bỏ qua cấp độ cạnh tranh tiếp theo.

Cơ sở hạ tầng thanh toán trong tương lai sẽ không chỉ so sánh xem ai hỗ trợ nhiều loại tiền tệ hơn, ai có mức phí thấp hơn và ai nhận được tiền nhanh hơn. Đối với các doanh nghiệp và đại lý AI, câu hỏi quan trọng hơn là: Khoản thanh toán này có thể được xác minh không? Thông tin nhạy cảm có thể không được tiết lộ? Nó có thể được tiết lộ một cách tuân thủ khi cần thiết không? Nền tảng có thể bảo vệ người dùng mà không biến thành hộp đen quy định không?

After encrypted payments truly enter the mainstream world, they will definitely make up for the privacy lesson. Not to fight regulation, but to make on-chain payments truly suitable for the business world. If stablecoins make crypto payments available for the first time, then privacy payments may make crypto payments safe to use by enterprises for the first time.