Para pengusaha akan memiliki 18 bulan untuk membentuk parit

Penulis:Mustufa Khan

Organiser lainnya

 

Apple sudah mati, hanya belum mengajukan dokumen resmi。

Ini bukan pandangan yang mengerikan, tapi membaca struktural dari apa yang telah terjadi selama enam bulan terakhir dan apa yang Ravikant Angkatan Laut dikonfirmasi minggu lalu di podcast-nya. Investor paling sabar dalam ilmu pengetahuan dan teknologi, dan salah satu distributor modal tercerdas dalam 20 tahun terakhir, baru saja membuat penilaian berikut dari seluruh industri perangkat lunak: industri perangkat lunak murni tidak layak berinvestasi masuk。

Jika Anda adalah pendiri dari pembacaan, pertanyaannya bukan apakah Anda mempercayainya, tapi apakah Anda memiliki 18 bulan untuk mereposisi ulang sehingga pasar tidak menyadarinya。

Latar belakang: Angkatan Laut adalah pendiri Angel List dan investor awal di Twitter, Uber, Notion dan 200 perusahaan lain yang telah membentuk lanskap teknologi dekade terakhir. Dia jarang posting. Tapi setiap pos, ia mengambil itu dalam kata-katanya sendiri, seolah-olah ia tahu bahwa apa yang dia katakan akan diulang oleh generasi kemudian. Jadi ketika ia mengatakan tanpa reservasi bahwa "perangkat lunak tidak layak investasi", ini bukan komentar, tapi teori。

Berikut adalah apa yang dia katakan dan apa artinya ini untuk semua orang yang membangun rumah。

 

Tidak ada yang bisa menghentikan struktur kematian apel

Apel tidak bangkrut. Produk apel tidak akan hilang dari saku Anda tahun depan. Keruntuhan yang digambarkan oleh Navar bukanlah pada tingkat operasional, tapi pada tingkat ekonomi。

Harga pasar Apple sebesar $3 triliun didasarkan sepenuhnya pada satu titik: pengalaman perangkat lunak yang mungkin mendukung keuntungan perangkat keras high-end. Setelah pengalaman ini hilang, apel menjadi tristar yang lebih baik. Dan itulah yang terjadi。

Lapisan antarmuka sedang dikomersialisasi secara real time. Dalam waktu kurang dari 24 bulan, kebanyakan orang tidak akan lagi membuka aplikasi mereka seperti sekarang, tetapi akan berbicara langsung kepada klien cerdas. Layanan pelanggan akan membuat antarmuka yang diperlukan segera dalam menanggapi kebutuhan pengguna. Toko aplikasi buatan Apple, panduan antarmuka pribadi, desain yang dibuat dengan baik, kunci ekosistem - semuanya akan menjadi tidak relevan karena antarmuka itu sendiri dibuat secara langsung oleh kecerdasan buatan yang beroperasi pada setiap ponsel。

Apa tanggapan Apple terhadap transisi ini? Mereka punya otorisasi Gemini dari Google. Investasi mereka sendiri dalam kecerdasan buatan tidak memenuhi harapan. Perusahaan ini, yang pernah berpusat dalam mengendalikan pengalaman pengguna, sekarang outsourders pengalaman pengguna untuk pesaing terbesar。

Ini adalah versi cepat dari Microsoft Post-Moving Age strategi。

Microsoft telah melewatkan pasar mobile karena mereka menolak untuk membangun sistem operasi utama touchus dari awal. dominasi mereka di era sebelumnya meyakinkan mereka bahwa model lama tetap valid. Pada saat mereka menerima model baru, apel telah memenangkan dekade berikutnya. Microsoft tetap menjadi perhatian. Hari ini, $3 triliun, Microsoft Windows kehilangan perang konsumen mereka bisa menang。

Apel sekarang membuat kesalahan yang sama dalam kecerdasan buatan. Posisi mereka sebagai "prioritas perangkat keras" dapat membantu mereka untuk berhasil mengubah agen cerdas mereka. Tapi itu tidak berhasil。Ketika sistem operasi dimodifikasi, marjin keuntungan untuk apel juga akan dikurangi ke tingkat yang sama seperti untuk perangkat keras biasa. Hal ini akan menyebabkan keruntuhan pendapatan struktural dari blok bisnis yang paling menguntungkan - yang juga mendasari semua operasi lainnya。

Anda dapat menyimpan saham apel. Hanya saja jangan berharap Anda untuk memegang saham di perusahaan tumbuh。

Perusahaan perangkat keras yang paling berharga dalam sejarah akan mencari tahu nilai perangkat kerasnya jika bukan karena perangkat lunak。

 

Jika parit Anda adalah perangkat lunak, Anda memiliki 18 bulan

Jika Anda pendiri, maka itulah bagian yang sulit。

Navarmengatakansoftware murni tidak layak diinvestasikan. Dia benar. Dia tidak menjelaskan, bagaimanapun, apa yang berarti bagi ribuan perusahaan SaaS saat ini memegang A dan B penilaian pembiayaan, yang mengumpulkan uang di dunia lain。

(Yang demikian itu) yakni penciptaan hal tersebut tanpa hikmah (adalah bahwa kebanyakan mereka) yakni orang-orang kafir (mati, tetapi mereka tidak mengetahui) apa yang bakal menimpa mereka。

Kebenaran itu sederhana. Perusahaan SaaS Anda ada karena sangat sulit untuk mengembangkan produk Anda. Anda dapat mengumpulkan uang karena realisasi teknologi membutuhkan sebuah tim。Apakah Anda mengakuinya atau tidak, parit Anda adalah tentang kesulitan meniru produk yang Anda buat。

Dilema yang dipecahkan。

Sebuah tim dua orang menggunakan Claude Code sekarang dapat menyalin 80% produk yang paling B2B SaaS dalam 90 hari. Ini bukan versi mainan, tapi versi fungsional dengan baik terstruktur, keamanan dasar dan skalabilitas. 20% sisanya - integrasi khusus Anda, proses penjualan bisnis dan sistem kepatuhan - adalah masalah nyata. Tapi ini bukan parit, ini gesekan. Friksi ini akan secara bertahap menurun dengan mengeluarkan triwulanan dari generasi baru agen。

Lihat apa yang terjadi. Adobe diperoleh Figma pada tahun 2022 dengan $20 miliar. Struktur produk Figma sulit dibangun dan kemudian dipotong. Hari ini, fungsionalitas setara dengan 70% dari alat desain fungsi inti Figma yang disampaikan oleh pengembang independen dalam beberapa bulan. Sales adalah perusahaan SaaS paling berharga dalam sejarah. Sistem CRM asli AI, yang tidak pernah ada 18 bulan yang lalu, kini mulai mengganggu pasar pada akhirnya. Hari kerja, Servicenow, Atlassian, Asana, masing-masing dari mereka mungkin digantikan oleh sistem CRM berbasis AIM, yang bahkan lebih kecil dalam ukuran daripada unit sumber daya manusia mereka。

Perusahaan yang dapat bertahan hidup perubahan ini tidak akan orang-orang dengan software terbaik. Perangkat lunaknya akhirnya akan mati. Perusahaan yang bertahan akan menjadi orang-orang yang menciptakan hal-hal yang kecerdasan buatan tidak bisa meniru:

Saluran Distribusi. Efek jaringan. Data wheel. Integrasi perangkat keras. Brand. Komunitas. Kedalaman regulasi. Ini satu-satunya cara bertahan di dunia baru。

Jika jawaban Anda sebenarnya untuk "Apa parit" adalah "produk kami lebih baik", maka Anda memiliki 18 bulan untuk menemukan parit yang benar, atau Anda akan menonton penilaian Anda menyusut 70- 90 persen di putaran berikutnya pembiayaan。

Mereka yang dapat bertahan hidup perubahan ini adalah mereka yang membaca artikel tersebut dan mengambil situasi serius. Dan bagi mereka yang membakarnya, pada tahun 2027, aku takut mereka akan mempublikasikan pemotongan pekerjaan di LinkedIn dan bertanya-tanya mengapa semua ini terjadi begitu cepat。

Yang mana kau

 

Perusahaan yang memenangkan dekade berikutnya tidak mengembangkan perangkat lunak

Jika software murni sudah mati, apa yang benar-benar layak diinvestasikan? Naval jelas menunjukkan dalam podcast: perangkat keras, model kecerdasan buatan dan jaringan-efek perusahaan. Mari saya jelaskan lebih lanjut pada apa yang praktis tindakan pendiri dapat mengambil kuartal ini。

Distribusi menjadi parit baru。

Perusahaan sukses saat ini tidak memiliki produk terbaik, tapi membangun kontak yang paling langsung dengan klien mereka. Produk ini hanya layanan untuk pelanggan. Penonton Anda adalah parit Anda. milis Anda adalah parit Anda. Komunitas Anda adalah parit Anda. Reputasimu seperti parit。

Jika Anda, sebagai pendiri, masih berpikir bahwa "pemasaran" adalah tahap yang harus dibuat setelah produk selesai, maka Anda telah gagal. Hari ini, pemasaran itu sendiri adalah produk. Produk adalah hasil dari menarik perhatian。

Efek jaringan super memaksakan。

Dalam gelombang komersialisasi kecerdasan buatan, nilai-nilai bisnis yang bertahan tidak berasal dari fungsi itu sendiri, tetapi dari pengguna lain. Discord, Roblox, LinkedIn, Reddit, perusahaan-perusahaan ini sulit untuk meniru bukan karena kompleksitas perangkat lunak mereka, tetapi karena kelompok pengguna mereka terkunci oleh pengguna lain。

Jika produkmu berkembang secara signifikan saat jumlah pengguna meningkat, itu akan bertahan. Jika produkmu sama dengan 100 atau 100.000 pengguna, habislah kau. Kecerdasan buatan dapat menyalin fungsi, tetapi mereka tidak dapat menyalin kelompok pengguna。

Data wheel。

Perusahaan yang dapat melatih model yang lebih baik, mengumpulkan data proprietary melalui interaksi pengguna dan membuat umpan balik yang tidak dapat bereplikasi dapat bertahan. Sebagai contoh, data autopilot Tesla, data terminal Bloomberg, dll. Data itu sendiri memiliki efek kumulatif, yang tidak tersedia dalam perangkat lunak yang menerapkan data normal。

JIKA PRODUKMU MENGHASILKAN DATA UNIK SETIAP KALI KAU BERINTERAKSI, ITU BERHARGA. JIKA PRODUK ANDA DIDASARKAN PADA ANTAR MUKA PENGGUNA API PUBLIK, MAKA ITU ADALAH NILAI KECIL。

Integrasi perangkat keras。

Perusahaan dengan aset fisik menerima perlindungan yang paling berkelanjutan. Misalnya, Tesla, Anduril, SpaceX, Apple Chip Bisnis (bukan Aplikasi Apple), Boston Dynamics. Pembuatan perangkat keras itu sulit. Kecerdasan buatan tidak menghasilkan chip, baterai atau roket. Dunia nyata tetap yang paling abadi parit dari seluruh sistem ekonomi。

Kedalaman vertikal。

Kelemahan dari SaaS horizontal raksasa terungkap. Ini bukan kasus bagi spesialis bidang vertikal yang memiliki pengetahuan tentang cara kerja yang spesifik, data dan jaringan. Alat manajemen projek generik telah dieliminasi, tetapi platform konstruksi instry-spesifik dengan proses lisensi, pemeriksaan jaringan dan data regulasi tetap utuh. Dalam studi mendalam industri jauh lebih baik daripada dalam 10 industri。

Jika Anda membangun kembali strategi sekarang, pertanyaannya muncul: dalam 12 bulan ke depan, parit apa yang dapat Anda bangun untuk bisnis Anda? Tidak satu hari, tapi sekarang. Sejak pendiri dari penyesuaian strategis pertama mampu merebut saham pasar dari yang selamat ketika perusahaan lain runtuh。

 

Sisi lain dari kecelakaan adalah kesempatan terbesar dalam sejarah

Kebanyakan pengusaha cenderung mengabaikan ini ketika membaca artikel tentang kematian perangkat lunak. Mereka hanya fokus pada apa yang sekarat, sementara mengabaikan kemungkinan baru yang muncul。

Pandangan yang paling optimis di antara podcast adalah perangkat lunak itu mengarah pada kebangkitan pencipta individu, bukan kematian perangkat lunak, tapi demokratisasi。

Pola historis sudah ada. Notch melepaskan Minecraft sendirian. Markus Frind menjalankan Pangeran Ikan. Tim asli Instagram 13 orang dibeli oleh Facebook hanya untuk keuntungan tahunan. $1 miliar WhatsApp memiliki 55 karyawan saat itu. $19 miliar keluar. Perusahaan-perusahaan ini mewakili visi tak kenal kompromi, yang akhirnya diterjemahkan menjadi produk, tanpa pembukaan visi seperti dalam kasus kerja tim。

Setiap kejadian tidak biasa. Mereka seharusnya tidak mencapai skala itu。

Apa yang telah berubah adalah langit-langit. Di masa lalu, pendiri tunggal - handedness mungkin telah membuat produk yang menarik, tapi ada hambatan untuk skala. Tim harus memperluas, kompromi datang dan visi secara bertahap diencerkan. Keunikan produk yang asli, seperti semua produk lain yang dioperasikan Komisi, mudah dipengaruhi oleh kekuatan。

Visi Angkatan Laut adalah menciptakan sebuah perusahaan yang dijalankan oleh satu orang tetapi dapat mencapai efisiensi tim 50- orang。pengguna mengirimkan laporan bug dengan menerapkan tombol internal. laporan yang ditinjau setiap 24 jam. klien menyiapkan program restorasi, kirimkan permintaan tarik dan jalankan tes. ulasan pendiri, menyetujui dan mempublikasikan. dukungan klien adalah tanggung jawab dari klien yang mampu menulis masalah yang mendasari perbaikan kode. permintaan fungsional diputuskan oleh suara pengguna, klien bertanggung jawab atas perkembangan mereka, dan pendiri mematikan kualitas。

Tidak perlu koordinasi, tidak ada perjuangan politik, tidak ada visi kompromi, tidak ada insinyur memprotes keadaan tertentu di mana pendiri melampirkan penting, tidak ada desainer sengketa lokasi ikon, dan tidak ada manajer produk melemahkan versi berani demi konservatif。

Visi pendiri sepenuhnya menyadari, dari pikiran ke produk akhir。

Ini bukan retoris, tapi terjadi di daerah tertentu. Pieter Levers, seorang operator independen, telah menciptakan sejumlah perusahaan dengan tujuh digit pendapatan tahunan. Banyaknya hacker independen menjalankan operasi yang membutuhkan pembiayaan selama 3 tahun. Gerakan operator independen dalam bidang dasar artifisial cerdas menciptakan hasil yang tak terduga bagi industri modal ventura。

Perusahaan berikutnya, dengan satu miliar dolar, mungkin hanya memiliki satu karyawan. Perusahaan unicorn berikutnya mungkin memiliki kurang dari 10 karyawan。

Jika Anda seorang pencipta, operator, pemasaran atau pendiri yang sudah menunggu izin bangunan, maka izin telah tiba. Teknis botol tidak lagi ada dan start- up dana telah habis. Sekarang, satu-satunya kendala antara Anda dan bisnis yang nyata adalah apakah Anda memiliki apa yang ingin Anda katakan, wawasan yang tajam ke dalam pekerjaan yang baik dan disiplin diri untuk memasukkannya ke dalam praktek。

Ini adalah waktu terburuk dalam sejarah untuk mengembangkan perangkat lunak generik atau waktu terbaik dalam sejarah untuk mengembangkan produk garis depan。

Keduanya. Yang mana salah satu hal ini berlaku untukmu tergantung pada tindakanmu selama 18 bulan ke depan。

Jendela 18 bulan saat ini terbuka

Kau punya tiga pilihan。

Pilihan pertama: semua ini dianggap jebakan. Yakinkan diri sendiri bahwa Apple cukup besar untuk tidak runtuh, bahwa SaaS Anda berbeda, bahwa pembuat kode intelijen buatan yang berlebihan, dan semuanya akan berlalu. Kau tidak sendirian. Sebagian besar pendiri akan memilih jalan ini. Dan kebanyakan pendiri akhirnya gagal。

Pilihan kedua: panik. Pemotongan mendadak dalam pendanaan, pemecatan tim dan transisi tergesa-gesa. Itulah konsekuensi dari terlambat untuk bangun. Mereka yang hancur oleh transformasi ini bukan mereka yang mengantisipasi itu, tetapi mereka yang 12 bulan terlambat dan harus mereposisi diri di bawah tekanan, tanpa dana, tanpa waktu untuk menguji dan tanpa leverage。

Pilihan ketiga: ambil periode 18 bulan ini dengan serius. Sebuah penilaian jujur tentang parit Anda. Saluran Distribusi didirikan sebelum perlu muncul. Menemukan keuntungan dari kecerdasan buatan yang tidak dapat direplikasi. Bersiaplah untuk dunia yang akan datang, bukan untuk dunia yang ingin kau tetap sama。

Angkatan Laut, jika Anda suka. "Investasi perangkat lunak awal tidak layak. Begitulah". Ini bukan retorika, ini adalah mulut dari seorang pria yang telah menghabiskan 20 tahun mengidentifikasi proyek mana yang layak diinvestasikan, tapi yang sekarang menyimpulkan bahwa proyek yang banyak didanai tidak layak diinvestasikan。

Apple hilang. Kebanyakan pendiri SaaS akan mengikutinya. Dan mereka yang akhirnya bertahan akan menjadi mereka yang mendengarkan dan bertindak sebelum orang lain menyadari bahwa。

Sekarang jendela kesempatan terbuka, tetapi tidak akan tetap terbuka selamanya。

Pertanyaannya adalah, apakah Anda akan menghabiskan 18 bulan ke depan membangun parit yang dapat berdiri, atau Anda akan melihat parit yang ada hanya sedikit terkikis。

Kebanyakan orang tidak bisa, beberapa bisa. Perbedaannya adalah kinerja Anda kuartal ini。