Hướng dẫn sống sót trong các thị trường gây sốc: Hướng dẫn đầy đủ về thu lãi từ Stablecoin

Tác giả gốc: Sanqing, Foresight News

Khi thị trường đi xuống, tiền mặt là vua.

Nhưng giữ tiền mặt không có nghĩa là nằm im. Bitcoin đã nhiều lần nhảy ngang trong phạm vi gây sốc, mùa bắt chước còn rất xa và đường cong lãi lỗ của các vị thế hợp đồng bị mòn gần trục 0. Chi phí thời gian đang thay đổi, chi phí cơ hội đang thay đổi và lạm phát cũng đang thay đổi. Chờ đợi tiền bản thân nó đã là một sự mất mát tiềm ẩn. Các quỹ thực sự hiểu biết đã rút khỏi các trò chơi có rủi ro cao và chuyển sang lãi suất bằng các đồng tiền ổn định, sử dụng lợi nhuận để phòng ngừa sự ồn ào của thị trường và sử dụng lãi suất kép để lấp đầy khoảng trống chờ đợi.

Trao đổi

Binance U kiếm tiền với số vốn được đảm bảo: Lãi suất hàng năm khoảng 10,13%, giới hạn là 10.000 U và lãi được trả hàng ngày, kết thúc lúc 7:59 ngày 20 tháng 3. U là viết tắt của United Stables và được hỗ trợ hoàn toàn 1:1 bằng tiền mặt và dự trữ đã kiểm toán.

Binance Airdrop vị thế USD1: Giữ 1 USD để chia sẻ 235 triệu mã thông báo WLFI, sẽ được phân phối vào lúc 8:00 thứ Sáu hàng tuần theo tỷ lệ với số dư và sẽ kết thúc lúc 8:00 ngày 20 tháng 3. Tài khoản đòn bẩy/hợp đồng được hưởng phần thưởng gấp 1,2 lần. Ba lần phân bổ đầu tiên đề cập đến tỷ lệ hàng năm là 6,82%, 6,99% và 7,10%, và sau phần thưởng 1,2 lần, chúng là 8,18%, 8,39% và 8,52%; đối với 1 USD được vay để đổi lấy các stablecoin khác, chỉ 30% phần đòn bẩy được tính vào số dư đủ điều kiện.

Bybit BYUSDT: Lãi suất hàng năm 6,89%, giới hạn 100.000 U, lãi trả sau 8h00 hàng ngày. Là tài sản thế chấp đủ điều kiện cho tài khoản hợp nhất UTA, nó hỗ trợ các hoạt động cho vay quay vòng và lãi suất cho vay thường vào khoảng 3%. BYUSDT là mã thông báo dành riêng cho nền tảng do Bybit phát hành. Nó mã hóa số dư USDT mà người dùng cam kết trong quản lý tài chính hiện tại và giữ USDT theo tỷ lệ 1:1. BYUSDT không hỗ trợ chuyển hoặc rút tiền trên chuỗi và chỉ được lưu hành trong nền tảng Bybit.

HTX U: Lãi suất hàng năm 6%, giới hạn 5 triệu U, lãi kép mỗi giờ, gửi và rút tiền bất cứ lúc nào.

Tiền tệ fiat Kraken USDG / USD: Lãi suất hàng năm 5,25%, giới hạn 10 triệu U. Có khoản khấu trừ 1% khi nắm giữ trực tiếp, không bị khấu trừ khi khóa trong 30 ngày hoặc 60 ngày và tiền lãi được trả vào Chủ nhật hàng tuần. USDG là một loại tiền ổn định bằng đô la Mỹ do Paxos phát hành và được quản lý bởi Cơ quan tiền tệ Singapore (MAS). Đằng sau nó là liên minh Mạng lưới Đô la Toàn cầu, có tính năng phân phối lợi nhuận đầu tư dự trữ cho các đối tác sinh thái để khuyến khích phân phối và sử dụng. Hiện tại, giấy phép tuân thủ MiCA của EU đã được cấp.

HTX USDE: Lãi suất hàng năm 5%, giới hạn 100.000 U, lãi kép hàng giờ, gửi và rút tiền bất cứ lúc nào.

Kraken USDT / USDC: 5% hàng năm, giới hạn 10 triệu U. Có khoản khấu trừ 1% khi nắm giữ trực tiếp, khoản khấu trừ 0,25% khi khóa vị thế trong 30 ngày, không bị khấu trừ khi khóa vị thế trong 60 ngày và tiền lãi được trả vào Chủ nhật hàng tuần.

Quản lý tài chính trên chuỗi

Các sản phẩm sau có logic khác với các hoạt động trao đổi. Tiền được gửi trực tiếp vào từng thỏa thuận hoặc nền tảng và chúng chịu rủi ro về hợp đồng thông minh ở cấp độ giao thức.

Một số phần thưởng sản phẩm không phải tất cả đều được thanh toán bằng loại tiền tệ ổn định và thu nhập thực tế được chuyển đổi sang tiêu chuẩn U có thể thấp hơn tỷ lệ hàng năm được đánh dấu. Các sản phẩm của Binance Wallet có thể được tìm thấy trên trang Binance Wallet - Khám phá - Tài chính.

Đơn vị USDu: Lãi suất hàng năm 13,82%, thanh toán bằng USDu, với lãi kép hàng ngày. Thời gian chờ đợi tối đa để đổi quà là 7 ngày và chưa có thời hạn. USDu là một loại tiền ổn định dựa trên thu nhập phi tập trung do Unitas Labs phát hành. Nó được xây dựng trên Solana và sử dụng chiến lược trung lập delta để có được thu nhập từ hệ sinh thái Jupiter Perps.

USDT cụ thể: Hàng năm 11,49%, trong đó phần USDT là 7,99% và phần còn lại là mã thông báo giao thức. Lãi kép của stablecoin hàng ngày và token TGE có thể được thu thập mọi lúc. Thời gian chờ quy đổi tối đa là 7 ngày và hạn chót là 8:00 ngày 2 tháng 4.

ZEROBASE USDT: Lãi suất hàng năm 9%, thanh toán USDT, lãi kép hàng ngày, thời gian chờ quy đổi lên tới 7 ngày, chưa có thời hạn.

USDD: Lãi suất hàng năm là 7,92%, USDT (5%) và USDD được trộn lẫn để thanh toán, tiền lãi được phản ánh qua phần tăng giá của sUSDD, mua lại ngay lập tức, hạn chót là 8:00 ngày 10 tháng 4.

Grvt USDT: Bạn có thể kiếm tiền lãi bằng cách giữ tiền, số tiền này cũng có thể được sử dụng làm ký quỹ giao dịch. Lãi suất hàng năm là 5%~11%, giới hạn là 100.000 U và lãi được trả vào thứ Ba hàng tuần. Hoàn thành 5 giao dịch cứ sau 4 tuần để mở khóa 5%. Mời 1 người bạn hợp lệ sẽ được thêm 6%. Nó sẽ được phân phối vào thứ Ba hàng tuần. Vẫn chưa có thời hạn. Grvt là một sàn giao dịch phái sinh phi tập trung được thành lập vào năm 2022 với tổng tài chính là 33 triệu USD và có kế hoạch tiến hành TGE vào tháng 6 năm nay.

Katana USDC: 6,82% hàng năm, được gửi vào giao thức Morpho, trong đó phần USDC là 1,22% và phần còn lại là token KAT. Stablecoin được tự động tái đầu tư và token TGE luôn được lưu hành. Việc đổi quà ngay lập tức kết thúc vào lúc 8h00 ngày 16/4.

Bitway USDT: Lợi nhuận 12% hàng năm, chiến lược định lượng, thời gian chờ đổi quà là 7 ngày, chưa có thời hạn. Bitway chủ yếu cung cấp các chiến lược định lượng và quản lý tài chính trung lập với thị trường stablecoin (USDT, USDC, U) thông qua sản phẩm Bitway Earn. Nó được thành lập bởi các cựu thành viên nhóm Binance và nhận được hỗ trợ tài chính từ YZi Labs, TRON DAO, HTX Ventures, v.v., với tổng số tiền hơn 5 triệu đô la Mỹ. Nó đã hoàn thành TGE vào tháng 3 năm nay.

Bitway USDT/USDC: Lãi suất hàng năm 5%, chiến lược trung lập, thời gian chờ quy đổi là 7 ngày, chưa có thời hạn. Trong số đó, USDC chỉ có thể được mua thông qua ví Binance.

Pendle

Pendle là một thỏa thuận tách biệt lãi suất nhằm tách thu nhập gốc và thu nhập tương lai của một tài sản thành các giao dịch định giá riêng biệt. Mua PT (mã thông báo chính) có thể khóa thu nhập cố định và mua lại theo mệnh giá khi hết hạn; mua YT (mã thông báo lợi nhuận) có thể nhận được tất cả thu nhập của tài sản cơ bản trước khi hết hạn và giá trị sẽ trở về 0 khi hết hạn.

YT về cơ bản là đòn bẩy lãi suất. Lợi suất ngụ ý càng thấp thì YT càng rẻ và bội số đòn bẩy càng cao. Tuy nhiên, cần lưu ý rằng APY cao của nhiều vị trí trên nền tảng được thanh toán bằng điểm hoặc mã thông báo giao thức, thay vì stablecoin hoặc tiền tệ chính thống và lợi nhuận thực tế phụ thuộc vào giá thị trường cuối cùng của những tài sản này.

USDG:Hết hạn vào ngày 28 tháng 5 năm 2026 (khoảng 71 ngày), APY thực tế hiện tại là 7,54%, tỷ lệ hoàn vốn ngụ ý là 5,3%, đòn bẩy YT là khoảng 99 lần và APY năng suất dài hạn là khoảng 442%.

sNUSD:Hết hạn vào ngày 4 tháng 6 năm 2026 (khoảng 78 ngày), APY thực tế hiện tại là 8,79%, lợi suất ngụ ý là 7,7%, đòn bẩy YT là khoảng 63 lần và APY năng suất dài hạn là khoảng 53,77%.

Lưu ý:

(1) Chỉ một số hoạt động thu nhập được chọn và không bao trùm toàn bộ thị trường các sản phẩm tài chính stablecoin;

(2) Số liệu thống kê tính đến sáng ngày 17 tháng 3 và dữ liệu mới nhất tùy thuộc vào dữ liệu thời gian thực từ mỗi nền tảng;

(3) Các sản phẩm sinh lãi Stablecoin có tỷ lệ tính hàng năm cao thường đi kèm với một số rủi ro nhất định. Vui lòng không đánh đồng lợi nhuận hàng năm cao với lợi nhuận không rủi ro; bài viết này chỉ là một bộ sưu tập dữ liệu và không phải là lời khuyên đầu tư.